Еще один инструмент в арсенале активного трейдера - это рыночные фильтры, которые работают в режиме реального времени.
В основном фильтрами пользуются в двух случаях:
1. Когда закончились свои идеи или акции, отобранные для торговли, перестали двигаться.
2. Когда трейдер отобрал для торговли так много акций, что нет реальной возможности следить за ними всеми одновременно (об отборе акций мы будем рассказывать в последующих главах).
Фильтры - это компьютерные программы, которые работают по следующему принципу - они просматривают все акции которые торгуются в данный момент на рынке и показывают трейдеру только те, которые соответствуют заранее определенному алгоритму. Давайте рассмотрим на примере такого популярного фильтра как New High. Читать далее
В этом примере показана книга специалиста за несколько минут до открытия рынка. Вчера цена закрытия МВТ была 37.48.
|
|
|||
|
Bid |
Ask |
||
|
38.85 |
65 |
39.00 |
100 |
|
37.82 |
50 |
39.01 |
20 |
|
37.80 |
100 |
39.02 |
5 |
|
37.78 |
50 |
39.03 |
8 |
|
37.75 |
35 |
39.06 |
20 |
|
37.73 |
50 |
39.06 |
1 |
|
37.70 |
100 |
39.09 |
14 |
Нужно помнить, что книга Limit ордеров специалиста это динамическая вещь. Ордера продавцов и покупателей в ней все время появляются и исчезают, а также двигаются выше и ниже. Поэтому гораздо большее значение придается ордерам, которые перемещаются в правильном направлении. Большой Bid , который поднимается в книге специалиста гораздо более сильный сигнал для покупки, чем статичный Bid . Большой Offer , который опускается, более важен, чем Offer , который не двигается. Существует наблюдение, что Большой Bid или Offer в книге специалиста, который стоит против тренда и не двигается,как правило, будет снесен. Читать далее
На первый взгляд в этом примере силы покупателей и продавцов более или менее равны.
Но обратите внимание на то, что ордера покупателей расположены очень плотно, практически на каждом центе, а ордера продавцов отстоят друг от друга на 5 и больше центов.
В сумме на Bid и 8 центах ниже его - 6,000 акций, а на Ask и 20 центах выше - 4,000.
В такой ситуации цена акции встретит гораздо меньше сопротивления, если начнет подниматься, чем при падении. Читать далее
Цена MAN начинает подниматься. На первый взгляд в этом примере не видно явного преимущества одной или другой стороны.
Однако на котировке Вы видите, что происходит несколько сделок по 60.32, и каждая сделка -1,000 акций. В тоже время в книге на 60.32 все время стоит 500 акций.
Очевидно, что существует продавец по которого мы не видим в книге специалиста. Читать далее
Акция DD поднимается в цене, и на книге специалиста Вы видите следующую расстановку сил.
Очевидно, что дальнейший рост цены будет сильно затруднен, - буквально на каждом центе начиная с 42.45 есть большие продавцы.
В такой ситуации лучше поискать другие возможности для покупки.
Продавать эту акцию Short тоже нельзя, т.к. неизвестно будут ли продавцы опускать свои ордера. Читать далее
Цена акции AMP падает. Продавцы преобладают над покупателями. В этот момент есть хорошая возможность для открытия короткой позиции:
есть большая вероятность того, что вам удастся продать Short покупателю по 46.19;
максимальный риск в таком случае - 5 или 6 центов (можно поставить Buy Stop ордер на 46.25 или 46.26). Читать далее
Акция АМХ растет в цене, и покупатели явно преобладают над продавцами. В данный момент появилась хорошая возможность для открытия длинной позиции:
• есть продавец по 36.03, у которого можно купить акции;
• есть большие покупатели, на которых можно поставить Sell Stop ордер (36.00 и 35.94);
• небольшой риск (если Вы купите АМХ по
36.03, то рискуете потерять 9 центов или меньше). Читать далее
Правила NYSE разрешают специалисту совершить сделку для себя по цене последней сделки, выполненной для клиента. Количество акций, которые специалист может купить или продать не может быть больше, чем количество, которое получил клиент.
Когда специалист пользуется этой возможностью, на ленте появляется двойной Print. Читать далее
Основные сигналами для покупки являются:
• появление большого Bid на котировке,
• маленький Spread,
• в Open Book много Limit ордеров на покупку и мало на продажу,
• сделки проходят преимущественно по цене Ask.
Существуют две ситуации, в которых благоприятно заходить в длинную позицию. Это покупка при продолжении тренда или покупка при развороте после движения акции вниз. Каждая из этих ситуаций имеет свою специфику.
Сильные сигналы для покупки в тренд это: Читать далее
Еще до того, как Вы послали свой заказ специалисту, Вы должны точно знать, куда вы поставите Ваш Stop ордер в случае исполнения этого заказа.
Стоп нужно ставить всегда, сразу после того, как Вы получили открытую позицию. Как далеко Вы поставите Stop зависит от Вашего уровня риска. Для начинающих трейдеров максимальный риск потерь не должен превышать 10 центов. При постановке Stop ордера, в первую очередь. необходимо обращать внимание на Читать далее
